Измерение целей фигур: высота модели от точки пробоя

Зачем измерять модели: цель — это план, а не гадание#

Фигура без расчётной цели — половина сделки. Пробой говорит, куда пошёл рынок; измерение говорит, сколько этому ходу отвели сами участники модели. Логика механистическая: фигура — это переваривание позиции, и ход после пробоя обычно повторяет размер той самой паузы. Отсюда простое правило планирования: цель известна до входа, стоп известен до входа, и соотношение риска к прибыли считается заранее, а не по факту.

Вторая работа цели — фильтр. Расчётная отметка говорит, стоит ли сигнал огород: при цели в два процента и стопе в один сделку можно брать, при цели в один и стопе в три — сигнал есть, а сделки нет. Без измеренного хода вы сравниваете вход с чем попало; с ним — сравниваете числа с числами.

Принцип: высота модели откладывается от точки пробоя#

Общий рецепт один для всех разворотных моделей и большинства продолжений. Шаг первый: измерьте высоту фигуры — расстояние от экстремума до линии шеи у вершины, от дна до шеи у основания, высоту диапазона или длину древка у продолжений. Шаг второй: отложите эту высоту от цены фактического пробоя — от закрытия, пробившего границу, — в сторону сигнала. Полученная отметка и есть расчётная цель.

• точка измерения высоты — экстремум и шея фигуры (или границы диапазона, или древко);
• точка отложения — фактическое закрытие пробоя, а не линия шеи и не тень;
• направление отложения — всегда в сторону сигнала: вниз после пробоя вершины, вверх после пробоя дна.

Как измерять каждую модель#

Голова и плечи: высота головы#

Высота — от вершины головы до линии шеи, откладывается вниз от закрытия, пробившего шею. Пример: GBP/USD, лето 2024-го. Голова около 1,3140 в начале июля, шея по спадам примерно 1,2860 — высота 280 пунктов. Первое закрытие под шеей в начале августа (около 1,2780) отложило высоту к отметке 1,2500; минимум середины августа — 1,2498: расчётная цель была снята почти пункт в пункт. Для перевёрнутой головы и плеч на дне всё зеркально: высота от дна до шеи откладывается вверх от пробоя.

Двойная вершина и двойное дно: ширина фигуры#

Здесь высоту зовут шириной: расстояние от экстремумов до промежуточного уровня. Пример: USD/JPY, июль 2024-го — двойная вершина 161,9 и 161,7 с интервалом в неделю, промежуточный спад около 160,2. Ширина чуть больше полутора иен; отложенная от пробоя вниз, она дала цель около 158,5. Сентябрьский минимум у 141,7 показал, чем бывает пробой многолетнего уровня: измеренный ход — минимум плана, а не потолок.

Треугольник: ширина у основания#

У треугольника меряют самое широкое место — первый размах между границами у начала фигуры. Пример: золото, декабрь 2023 — начало марта 2024-го. Сужающийся треугольник с верхней границей около 2 080–2 100 и восходящей нижней от 1 975 до 2 015: ширина у основания около 100 долларов, пробой верхней границы в первых числах марта дал цель 2 190. Апрельский максимум за 2 430 закрыл вопрос с запасом.

Прямоугольник: высота диапазона#

Самое честное измерение из всех: цена ходит от стенки к стенке, и высота известна заранее — верхняя граница минус нижняя. Пробой верхней стенки откладывает эту высоту вверх, пробой нижней — вниз. Чем дольше рынок собирался внутри диапазона, тем весомее обычно ход после пробоя: аккумулирование и распределение позиции — топливо, которое фигура копила месяцами.

Флаг: древко и флагшток#

Флаг — модель продолжения, и меряют в нём не высоту паузы, а длину древка — резкого хода до флага. Расчёт: цена пробоя границы флага плюс длина древка, при медвежьем флаге — минус. Пример: S&P 500, весна 2024-го. Древко с 4 960 в апреле до 5 340 в мае, флаг-пауза в июне, пробой июньского максимума — расчётная цель около 5 720. 16 июля индекс остановился у 5 670: до отметки не добрали около процента — древко отработало почти целиком, но без гарантии пунктуальной точности.

Шпаргалка: модель — что измеряем — куда откладываем#

Почему первая цель консервативнее второй#

Отметок обычно две, и считаются они от разных точек. Классическая — от фактического пробоя: вся высота модели от закрытия, пробившего границу. Вторая, амплитудная, — от линии шеи: чистая высота фигуры без учёта того, насколько глубоко ушло закрытие. Пробой вплотную к шее — отметки почти совпадают; пробой гэпом на полпроцента ниже шеи — классическая цель уезжает дальше, а амплитудная остаётся на месте.

Консервативная — та, что по пути первая: её рынок собирает чаще всего, и именно под неё ставят частичную фиксацию. Дальняя отметка — ставка на сильный ход, для остатка позиции. Планировать сразу от дальней — типичная цена жадности: недождавшиеся отметки возвращают прибыль рынку вместе с возвратным ходом.

Что делать, когда цена дошла до цели#

Дойдя до расчётной отметки, рынок ничего не обязан: ход по измерению выполнен. План на этот случай пишут до входа, а не в момент, когда свечи у цели и руки тянутся «додержать ещё чуть-чуть».

• первая отметка — закрыть треть или половину позиции: прибыль зафиксирована, возвратный ход уже не страшен;
• остаток ведут со стопом в безубытке — дальше рынок работает за вас, а не против;
• перед отметкой свериться с картой: старые минимумы, скользящая средняя, круглые уровни — жирный уровень на пути честнее переставить под него, не дожидаясь расчётной цифры;
• цель пройдена без остановки — рынок сильнее расчёта: остаток ведут трейлинг-стопом, а не «ещё одной целью».

Ошибки измерения, которые стоят денег#

Формула измерения умещается в одну строку, но ломается о детали исполнения. Вот три поломки, которые встречаются на графиках чаще остальных.

1. Отсчёт от произвольной точки. Высоту берут от экстремума до шеи, а откладывают — от фактического закрытия пробоя. Отсчёт «от примерной шеи», от тени или от середины бара превращает цель в резину: подогнанная задним числом отметка ничего не планирует.
2. Игнорировать возвратный ход. После пробоя цена чаще возвращается к границе, чем нет: стоп под первым отскоком выносит, хотя фигура жива и цель стоит. План учитывает возврат: часть позиции на пробое, добавка на возврате, отмена — только по закрытию за границей.
3. Считать цель приговором. Расчётная отметка — минимум по учебнику, а не потолок: сильные рынки проходят её с запасом, вялые — недотягивают. Поэтому цель сверяют с уровнями на пути и планом фиксации, а не ждут точного касания до пункта.

Практики: линейка вместо фантазии#

Ключевые выводы#

• Пробой — старт отсчёта: высота модели откладывается от фактического закрытия, пробившего границу.
• Меряют у каждой модели своё: экстремум—шея у разворотов, ширина основания у треугольника, высота диапазона у прямоугольника, длина древка у флага.
• Две отметки лучше одной: классическая от пробоя и амплитудная от шеи; ближняя по пути — консервативная, под неё — частичная фиксация.
• До входа цель сверяется с уровнями на пути: жирный уровень честнее расчётной цифры.
• Возвратный ход к границе — норма сценария; отменяет план только закрытие за границей, а не первый отскок.

За кадром остался один вопрос: что делать, когда цель собрана, а фигура не кончилась — цена разворачивается у отметки и начинает строить новую модель. Это уже территория коррекций: глаз, который умеет откладывать высоту, должен различать паузу и отмену, и тренажёр коррекций тренирует ровно это — измерение отката против импульса, та же линейка, только в обратную сторону. Теория по обеим семьям фигур — в уроках о моделях перелома и моделях продолжения.